2021年国内景观照明行业市场竞争格局及发展趋势分析

　　景观照明主要上市公司：目前国内景观照明行业的上市公司主要有：利亚德(300296)、名家汇(300506)、豪尔赛(002963)、洲明科技(300232)、罗曼股份(605289)等。

　　本文核心数据：景观照明行业竞争主体、行业竞争梯队、主要企业市场份额、代表企业收购兼并情况。

　　一、景观照明行业竞争主体多样化

　　按业务划分，我国参与景观照明行业的企业可分为两大类，一类是以LED及相关照明产品业务延伸至景观照明工程业务的企业，即“产品 工程”双业务驱动的企业，代表性企业有利亚德、奥拓电子和华体科技等。另一类是基本以纯工程业务为主的公司，典型代表是名家汇、罗曼股份和智达光电等。

　　按是否进入资本市场划分，我国参与景观照明行业的企业可分为主板上市企业、新三板挂牌企业和未上市企业。主板上市企业典型代表有利亚德、奥拓电子、罗曼股份、洲明科技和名家汇等;新三板挂牌企业有华彩信和等;未上市企业大多为中小微企业。

　　一般而言，“产品 工程”类企业的规模较大，资金较雄厚，业务较多元化，但是企业管理难度较大;纯工程类的企业景观照明业务专业化程度较高，但是业务结构较单一。

　　二、行业竞争可分为三大梯队 利亚德稳居第一

　　我国景观照明行业竞争可分为三大梯队，第一梯队为景观照明业务营收在10亿元及以上的企业，代表性企业有利亚德;第二梯队为景观照明营收在1亿元-10亿元之间的企业，如名家汇、洲明科技、罗曼股份、奥拓电子、华体科技、豪尔赛、创一佳等;第三梯队的企业则为在景观照明营收在1亿元以下的企业，有华彩信和、智达光电、华体科技等。

　　三、行业市场集中度较低 企业市场份额普遍不足1%

　　目前我国景观照明行业市场集中度较低，前瞻根据2020年行业领先企业公布的景观照明营收及整体行业市场规模测算得出，营业收入规模处于第一梯队的利亚德占据市场份额也仅为1.63%，第二梯队企业市场份额普遍在0.3%-1%左右，第三梯队企业则不足0.1%。

　　四、行业并购愈演愈烈 集中度有望提高

　　随着行业的理性化发展，景观照明行业将面临新一轮的分化及重组，兼并收购愈演愈烈。上市公司凭借雄厚的资金实力持续外延并购，不断整合行业，快速扩大业务规模、丰富业务覆盖区域与完善产业链布局。企业全产业链一体化能力将进一步提升，行业将向专业化、智能化、创意化方向发展，行业内有望形成一批具有较强竞争力的优质企业。

　　以深圳市洲明科技股份有限公司为例，近年来洲明科技先后收购了多家企业，经营范围涉及景观照明设计、景观照明工程、智能照明、LED显示等多个领域，进一步完善了企业在景观照明全产业链的布局。同时洲明科技还通过收购杭州希和光电建立华东基地，拓展华东地区市场。通过兼并收购，洲明科技成功实现业务规模扩张，营业收入由2016年的17.46亿元增加至2020年的49.62亿元，涨幅达184%。

　　另外随着景观照明行业与文化创意、智慧城市等其他行业的跨界交融，商业模式的逐渐变化，行业门槛将逐步提高，景观照明工程行业竞争将更为激烈，优胜劣汰的局面也将更加突出。激烈的市场竞争环境会使得竞争力较弱的企业市场份额下降，综合实力强劲的企业将会占据更多的市场份额，行业集中度有望进一步提升。

来源：前瞻产业研究院